中國消費電子產業鏈升溫 折疊屏與AI算力成投資主線
2026-04-24
中國消費電子行業近期利好頻傳，萬得消費電子產業概念指數自4月7日以來累計漲幅達16.23%。分析指出，折疊屏形態創新及AI端側應用加速，將帶動光學鏡頭、鉸鏈及柔性OLED等環節持續受益。
華為日前發布Pura 90系列及首款橫向闊折疊手機Pura X Max，全系搭載鴻蒙6.1系統。工信部數據顯示，首季電子信息製造業增加值按年增長13.6%，增速領跑主要工業門類，集成電路產量增24.3%，出口金額大增72.9%。一季報方面，中際旭創淨利潤增262.28%，東山精密預計增119%至152%，立訊精密增20%至22%，反映AI算力需求強勁。
券商普遍看好兩大主線。折疊屏方面，全球主要手機廠商持續創新，市場有望高速增長。AI端側滲透率提升趨勢明確，將帶動芯片、存儲及散熱等環節價值提升。市場關注的CPO技術短期難取代傳統可插拔模塊，800G及1.6T光模塊需求仍將主導。隨着鴻蒙生態壯大，操作系統「三足鼎立」格局將加速國產應用生態繁榮，利好相關硬件配套廠商。
